Pensioenprobleem (verg)rijst?
Paars verdeeld over AOW-plan
J
Pensioen of studiefinanciering?
Regel 't zélf met Rabo'Late Flower!
Aanhoudende groei activiteiten Rabobank
Deze zomer UpDate kijkt terug op de afgelopen twee maanden. Belangrijke gebeurtenissen in en om de Rabobank.
i i r~
600-
500_
400|
300
200
100
ÏUbo 'batc
^VoNvet'
AO W-huishoudens naar hoogte van aanvullend
inkomen, 1994. (bron: CBS)
Ijn
2000 1000 600 400 300 200 100 minder zonder
en meer tot 2000 tot 1000 tot 600 tot 400 tot 300 tot 200 dan 100 aanvullend
inkomen
Met aanvullend inkomen bruto per maand
Het kabinet wil de premie
van ruim 15% voor de Al
gemene Ouderdoms Wet in de
toekomst bevriezen. Dat voor
stel bereikte begin juli het par
lement. Hierdoor ontvangt de
overheid dus minder geld voor
de uitbetaling van de AOW aan
ouderen. Dit financiële gat wil
het kabinet dichten met in
komsten uit de belastingen.
Dat betekent dat 65-plussers
meer moeten gaan bijdragen
aan hun AOW. Nu betalen de
werkende Nederlanders het
grootste deel van de AOW-pre-
mie.De VVD stelt zich voorals
nog gereserveerd op.'Wij
wachten met onze reactie tot
het kabinet met een notitie
komt', aldus een woordvoer
ster. Maar eerdere uitspraken
van hetVVD-kamerlidVan
Hoof in de pers leken een ne
gatief standpunt te verraden.
Van Hoof:'Het belastingsys
teem in Nederland is sterk
progressief. Dat betekent dat
mensen met hoge inkomens
meer moeten betalen.Terwijl
de AOW voor iedereen gelijk
is.' De andere twee coalitiepar
tijen zitten wel op de lijn van
het kabinet.'De PvdA en D66
staan in principe niet onwel
willend tegenover een bredere
belastingbasis om de financie
ring van de AOW veilig te stel
len', aldus de fractiewoordvoer
ders. Eind deze zomer presen
teert het kabinet de officiële
notitie waarin naar verwach
ting ook de nieuwe wetgeving
staat. Dan onderhandelen de
politieke partijen in de Tweede
Kamer verder over de AOW.
De Rabobank lanceerde deze zomer de Rabo'Late Flower'obligatielening, of wel:
de laatbloeier. De 'Late Flower'heeft een looptijd van 22 jaar. De eerste 17 jaar
ontvangen de beleggers nog niets, maar sparen ze wel rente op rente. In de laatste vijf
jaar, dus vanaf 2014, keert de bank alle rente plus aflossing uit in vijf gelijke delen. Zo
kan de belegger zélf het aanvullend pensioen financieren
of voor de nazaten hun studiefinanciering vei
ligstellen. De overheid treedt immers terug op
terreinen zoals onder andere de financiering
van hoger onderwijs en de betaling van AOW-
uitkeringen aan bejaarden. Met de'Late Flower'
kunnen de consumenten zelfde financiële gaten
in deze voorzieningen dichten. De Rabo'Late Flo
wer'geeft de belegger tevens de mogelijkheid om
diens renteinkomsten uit te stellen tot bijvoorbeeld
de pensionering. Fisaal kan dit zeer aantrekkelijk
zijn omdat dan onder meer het tarief voor de inkom
stenbelasting lager kan zijn
...«SS?!<"ter
Rabobank
Het aantal 65-plussers in
Nederland groeit harder
dan de rest van de bevolking.
Sprake is zelfs van een "dubbele
vergrijzing":Bejaarden worden
gemiddeld ook nog steeds ouder,
naast het feit dat hun aantal toe
neemt. De kosten van de vergrij
zing zullen hierdoor rijzen. Blijft
ons pensioensysteem in de toe
komst wel betaalbaar? Willen
jongeren de lasten blijven op
brengen voor de ouderen? Vooral
vanaf 2010 zal deze problema
tiek gaan spelen, want dan be
gint de na-oorlogse geboorten-
golf met pensioen te gaan.
A0W De grootste onzekerheid
lijkt zich voor te doen bij de AOW.
De AOW geeft elke Nederlander
vanaf het 65ste jaar recht op een
minimum pensioenuitkering.Veel
mensen betwijfelen of de AOW
nog wel bestaat tegen de tijd dat
zij met pensioen gaan. De AOW-
premies zullen namelijk steeds
hoger worden,als die moeten
worden opgebracht door de rela
tief steeds kleiner wordende
groep jongeren. Dit is momenteel
het geval. Zou de AOW echter ge
financierd worden uit de belas
tingontvangsten, dan draagt elke
Nederlander-jong en oud - bij
naar rato van het inkomen.
Omdat het aantal bejaarden met
een behoorlijk inkomen sterk
toeneemt, zullen zij steeds meer
moeten en kunnen bijdragen.
Zo blijft de AOW betaalbaar. Het
kabinet bereidt inmiddels een
voorstel voor dat een eerste stap
zal zetten in deze richting,door
de AOW-premie te bevriezen en
eventuele stijgingen van de
AOW-uitgaven te financieren via
de belastingen.
Pensioenspaarvarken
Naast de AOW bouwen de mees
te werknemers ook een aanvul
lend pensioen op via hun werk
gever. Dit systeem is gebaseerd
op kapitaaldekkingsbasis:Spaar
nu en ontvang later, met als doel
een pensioen voor een werkne
mer met 40 dienstjaren van on
geveer 70 procent van zijn laatst
verdiende of gemiddelde loon. Zo
is er nu al meer dan 500 miljard
gulden opzij gezet: Het Neder
landse "pensioenspaarvarken'.'Het
aanvullend pensioenstaat ter
discussie, omdat de keuzevrijheid
voor individuele werknemers te
gering is,terwijl concurrentie
tussen de verschillende pen
sioenfondsen ontbreekt. De werk
geversvereniging VNO-NCW wil
ook veranderingen. De overheid is
zelf verantwoordelijk voor een
redelijke en voorspelbare AOW,
vinden de werkgevers.Valt deze
AOW lager uit, dan willen de
werkgevers niet langer garande
ren dat de AOW plus aanvullend
pensioen in totaal nog 70 procent
van het loon zullen bedragen.
Individueel pensioen
Een derde pensioenpilaar is het
individueel geregeld pensioen
via verzekerd-spaarprodukten
(lijfrente- en koopsompolissen)
met als voordeel de grote keuze
vrijheid. Nadelig voor de consu
ment zijn de relatief hoge kosten:
die vormen wel weer opbreng
sten voor de bank/verzekeraar.
Visie persoonlijk vind ik het
Nederlands pensioensysteem re
delijk afgewogen. De hoogte van
de AOW-uitkering staat echter te
vaak centraal in de discussie.Veel
belangrijker is het om tijdig een
goede lasten- en verantwoorde
lijkheidsverdeling te maken. De
overheid zou daarbij een AOW-
uitkering op minimumniveau
moeten garanderen, die zonder
veel problemen kan worden op
gebracht met bijdragen van jong
en oud naar draagkracht. Werk
gevers en werknemers maar ook
zelfstandigen moeten zorgen
voor een goed en betaalbaar
aanvullend pensioen. Lukt dit,
dan zal duidelijk worden dat het
vergrijzingsprobleem in Neder
land niet hoeft te rijzen.
De activiteiten van de Rabobank zijn krachtig gegroeid. In de eerste drie maanden van dit jaar
was het resultaat van de Rabobank hoger vergeleken met dezelfde periode in 1995. De totale
kredietportefeuille groeide met ruim 7,5 miljard gulden tot 197 miljard en heeft inmiddels de
magische grens van 200 miljard gulden ruimschoots overschreden. De forse groei van de toever
trouwde middelen en het aantal aansluitingen op RaboTelebankieren waren verder doorslagge
vend in dit succesvolle eerste kwartaal. Voor het afgelopen halfjaar verwacht de bank dat de
winst duidelijk hoger is dan in de zelfde periode vorig jaar. Sprake is van een aanhoudend sterke
groei van kredietverlening en toevertrouwde middelen (spaargelden,betaalrekeningen).
13
