Inhoudsopgave
Bestuursverslag
Corporate governance
Jaarrekening Rabobank Groep
Jaarrekening Rabobank
Economic capital naar groeps-
onderdelen
ultimo 2015
Binnenlands retail bankbed rijf
38%
Wholesalebankbedrijf en
internationaal retailbankbedrijf
29%
I Leasing
8%
Vastgoed
5%
Overige
20%
Bail-in en minimum requirement for own funds and eligible liabilities (MREL)
Nieuwe regelgeving voorziet erin dat het in de toekomst eenvoudiger wordt om ver
liezen af te wentelen op schuldeisers van een bank, als de desbetreffende bank in de
problemen komt. Dit wordt een bail-in van schuldeisers genoemd. De Rabobank wil dit
risico zo veel mogelijk beperken door een flinke buffer eigen en achtergesteld vreemd
vermogen te vormen, die als eerste wordt aangesproken. Pas daarna zullen niet-achter-
gestelde schuldeisers, van wie vorderingen niet zijn gedekt door zekerheden, moeten
gaan meebetalen. Deze zogeheten bail-in-buffer, gemeten volgens onze eigen defi
nitie, bestaat uit ingehouden winsten, overige reserves, Rabobank Certificaten, hybride
en achtergestelde schuldinstrumenten en andere schuldinstrumenten (de zogeheten
Senior Contingent Notes). De bail-i n-buffer is in 2015 toegenomen van 51,5 miljard
euro naar 57,5 miljard euro. Dit komt overeen met ongeveer 27% (24%) van de risi-
cogewogen activa. De toename van deze buffer is voornamelijk het gevolg van de
uitgifte van tier 1- en tier 2-papier in 2015 en van het ingehouden resultaat.
Bail-in-buffer
in miljarden euro's
31-12-2015
31-12-2014
Ingehouden winsten en overige reserves
25,7
24,9
Rabobank Certificaten
5,9
5,9
Hybride kapitaalsinstrumenten
9,1
7,6
Achtergestelde schulden
15,5
11,9
Senior Contingent Notes
1,3
1,2
Bail-in-buffer
57,5
51,5
Risicogewogen activa
213,1
211,9
Bail-in-buffer/risicogewogen activa
27,0%
24,3%
Regulatory capital, de externe vermogenseis
Eind 2015 kwam het regulatory capital, de externe vermogenseis, voor Rabobank Groep
uit op 17,0 (16,9) miljard euro. Van het totale regulatory capital heeft 86% betrekking
op krediet- en transferrisico, 12% op operationeel risico en 2% op marktrisico.
Het regulatory capital steeg met 0,1 miljard euro. Deze beperkte stijging werd voor
namelijk veroorzaakt door een toename van het vereiste kapitaal voor operationeel risico.
Economic capital naar risicocategorie
ultimo 2015
Rabobank Groep berekent het regulatory capital voor kredietrisico voor nagenoeg
de gehele kredietportefeuille op basis van de door de prudentiële toezichthouder
goedgekeurde geavanceerde interne ratingbenadering (IRB). De standaardbenadering
wordt, in samenspraak met de toezichthouder, toegepast voor portefeuilles die qua
uitstaand bedrag relatief klein zijn en op enkele kleinere buitenlandse portefeuilles
waarvoor de geavanceerde IRB niet voorhanden is. Voor operationeel risico vindt
de berekening plaats aan de hand van het door de toezichthouder goedgekeurde
interne model dat gebaseerd is op de geavanceerde meetbenadering (Advanced
Measurement Approach). Wat betreft marktrisico, heeft de Rabobank toestemming van
de toezichthouder om het algemene en specifieke positierisico te berekenen op basis
van haar interne Value at Risk (VaR)-modellen, gebaseerd op de CRR.
Krediet- en transferrisico 54%
Operationeel en bedrijfsrisico 19%
Rente- en marktrisico 17%
Overige risico's 10%
22 Rabobank Jaarverslag 2015
