- - - - - - - - - - - Inhoudsopgave Bestuursverslag Corporate governance Jaarrekening Rabobank Groep Jaarrekening Rabobank Pillar 3 in miljoenen euro's Opeisbaar Minder dan 3 maanden 3 maanden tot 1 jaar 1 - 5 jaar Langer dan 5 jaar Totaal Per 31 december 2014 Financiële activa Geldmiddelen en kasequivalenten 41.992 1.377 40 43.409 Vorderingen op andere banken 14.373 26.814 2.635 1.522 618 45.962 Voor handelsdoeleinden aangehouden financiële activa 26 839 503 2.214 697 4.279 Overige financiële activa tegen reële waarde via winst- en-verliesrekening 35 752 128 1.122 2.288 4.325 Derivaten 22 4.375 3.404 12.086 36.602 56.489 Kredieten aan cliënten 30.380 39.257 38.474 83.380 270.296 461.787 Voor verkoop beschikbare financiële activa 4 3.858 3.090 16.369 16.449 39.770 Uitgestelde belastingvorderingen 747 1.754 2.501 Overige activa (exclusief personeelsbeloningen) 744 4.194 1.528 1.539 549 8.554 Totaal activa 88.323 81.466 49.802 118.232 329.253 667.076 Financiële verplichtingen Schulden aan andere banken 2.470 8.781 1.263 4.953 599 18.066 Toevertrouwde middelen 235.971 45.062 9.728 14.295 21.232 326.288 Uitgegeven schuldpapieren 229 32.318 59.470 63.839 33.204 189.060 Derivaten en overige handelsverplichtingen 176 4.477 3.830 15.421 43.656 67.560 Overige schulden (exclusief personeelsbeloningen) 1.715 4.386 713 791 57 7.662 Overige financiële verplichtingen tegen reële waarde met verwerking van waardeveranderingen in de winst- en-verliesrekening 40 695 1.494 5.611 11.904 19.744 Uitgestelde belastingverplichtingen 473 473 Achtergestelde schulden 3 1.077 10.848 11.928 Totaal verplichtingen 241.074 95.719 76.501 105.987 121.500 640.781 Netto liquiditeitssaldo -152.751 -14.253 -26.699 12.245 207.753 26.295 Het bovenstaande overzicht is samengesteld op basis van con tractuele informatie. Hierbij wordt geen rekening gehouden met het werkelijke gedrag van de verschillende balansposten. In het dagelijkse beheer van het liquiditeitsrisico wordt hier wel rekening mee gehouden. Een voorbeeld hiervan zijn de particuliere spaar gelden. Contractueel zijn deze direct opvraagbaar. De ervaring leert echter dat dit een zeer stabiele financieringsbron is, die de bank lang ter beschikking staan. Ook in de regelgeving van de toezichthouder wordt hiermee rekening gehouden. Op basis van de liquiditeitsrichtlijnen van DNB is er per 31 december 2015 een ruim liquiditeitssurplus. Dit was in geheel 2015 het geval. Gemid deld bedroeg het liquiditeitssurplus 23% (2014:26%) van de totale 1 -maands liquiditeitseis. Het surplus per 31 december 2015 bedraagt 25% (2014:23%). De liquiditeitsbehoefte om opnames in het kader van financiële garanties is aanzienlijk lager dan het bedrag van de verplichting, aangezien de Rabobank over het algemeen niet verwacht dat de derde in het kader van de overeenkomst middelen zal opnemen. Het totale uitstaande bedrag aan contractuele verplichtingen om krediet te verlenen, vertegenwoordigt niet noodzakelijkerwijs in de toekomst benodigde kasmiddelen, aangezien vele van deze verplichtingen zullen vervallen of eindigen zonder gefinancierd te zijn. 4.7 Marktrisico in de handelsomgeving Bij marktrisico in de handelsomgeving gaat het om verande ringen in de waarde van het handelsboek als gevolg van onder andere veranderingen in de rentes, credit spreads, vreemde valuta's en aandelenprijzen. Analyses van het marktrisico in het bankboekzijn opgenomen onder paragraaf 4.3'Renterisico in de bankomgeving'en paragraaf4.5 'Valutarisico in de bankomgeving'. Op geconsolideerd niveau wordt het risico weergegeven door deVaR, de basispuntgevoeligheid en het event risk. De raad van bestuur stelt jaarlijks de risicobereidheid en de daarbij behorende limieten vast. Deze limieten zijn doorvertaald naar limieten op boekniveau, en worden dagelijks bewaakt door de marktrisico- managementafdelingen. Naast deVaR-, basispuntgevoeligheid en limieten voor event risk geldt een zeer uitgebreid stelsel van handelscontroles per boek, zoals rotatierisico (risico dat de ren tecurve kantelt), deltalimieten per bucket, nominale limieten en maximum aantal contracten. De risicopositie wordt dagelijks gerapporteerd aan het senior management en maandelijks in de diverse risicomanagementcommissies besproken. De VaR geeft, op basis van één jaar historische marktontwik kelingen, aan wat het maximale verlies is bij een gegeven betrouwbaarheidsniveau en horizon onder'normale'marktom standigheden. Het interne VaR-model is een integraal onder deel van het risicomanagementraamwerk van de Rabobank. 205 Toelichting op de geconsolideerde jaarrekening

Rabobank Bronnenarchief

Jaarverslagen Rabobank | 2015 | | pagina 206