34 Rabobank Groep jaarverslag 2005
Kernactiviteiten 35
Voor agrarische ondernemers die willen investeren in innovatie, duur
zaamheid en schaalvergroting heeft de Rabobank in 2005 speciaal de
Rabo Groei Innovatie Lening geïntroduceerd. Deze lening van
maximaal EUR 1,5 miljoen biedt agrariërs een financieringsoplossing
indien kapitaalintensieve investeringen niet voldoende zekerheden
geven. De lening is gegarandeerd door de Stichting Garantiefonds
Rabobanken, die in het leven is geroepen om bedrijfsactiviteiten van
de leden van de lokale Rabobanken te stimuleren.
Kredietverlening food agri +8%
De kredietverlening aan de food agrisector nam relatief sterk toe met
8% tot EUR 21,5 (20,0) miljard. De primaire agrarische sector nam het
grootste deel van de groei voor zijn rekening met een stijging van 15%
tot EUR 17,8 (15,4) miljard. De groei is met name te signaleren in de
dienstverlening aan de akkerbouwsector, de melkveehouderij en de
glastuinbouw, sectoren die ook sterk in de belangstelling van andere
financiële dienstverleners lijken te staan. De andere sectoren bleven
nagenoeg onveranderd. De kredietverlening aan de varkenshouderij
daalde licht. De lokale Rabobanken slaagden er het afgelopen jaar in om
meer grotere leningen te verstrekken door meer gespecialiseerde aan
dacht voor de grotere bedrijven in deze sectoren en door uitstekende
samenwerking van diverse specialismen binnen de Rabobank Groep.
In toenemende mate is te zien dat de Rabobank erin slaagt om maat
werk voor grote bedrijfsuitbreidingen aan te bieden waarin optimaal
gebruikgemaakt wordt van vernieuwende oplossingen. De sale lease
backconstructie, waarmee aanzienlijke voordelen voor ondernemers
behaald kunnen worden, is daar een voorbeeld van.
Financieel
Nettowinst +35%
De nettowinst van het binnenlands retailbankbedrijf steeg met 35%
tot EUR 1.024 miljoen. De baten namen met EUR 258 miljoen toe tot
EUR 5.431 miljoen. Dit is een stijging van 5%. Het grootste deel van de
baten, 77%, bestaat uit renteresultaat. Deze post steeg met 6% tot
EUR 4.176 (3.949) miljoen. De groei van het renteresultaat bleef daarmee
achter bij de groei van de kredietverlening en spaargelden. Dit is vooral
toe te schrijven aan lagere marges als gevolg van een afvlakkende yield-
curve en de toegenomen concurrentie op de hypotheekmarkt.
Veel particulieren en bedrijven profiteerden het afgelopen jaar van de
lage hypotheekrente en hebben hun hypotheeklening geherfinancierd
tegen een lager tarief. De vergoeding die zij daarvoor betaalden, de
boeterente, nam daardoor toe. Dit zijn tijdelijke extra rentebaten die in
de toekomst echter resulteren in lagere baten. Om dit effect deels te
neutraliseren zijn derivatencontracten, die gekoppeld waren aan de
hypothecaire leningen, eveneens vervroegd afgelost, wat resulteerde
in verliezen. Per saldo bleef een stijging van het renteresultaat over.
In het renteresultaat van 2004 is een incidentele last opgenomen met
betrekking tot de beleggingsportefeuille.
De provisiebaten stegen met 4% tot EUR 1.205 (1.156) miljoen. De toe
name is te danken aan het verbeterde beursklimaat dat resulteerde in
hogere effectenprovisies. Daarnaast namen ook de provisies uit hoofde
van betalingsverkeer en assuranties toe.
Daling bedrijfslasten
De bedrijfslasten daalden met 1% tot EUR 3.735 (3.754) miljoen.
De daling is te danken aan lagere overige bedrijfslasten; de personeels
kosten stegen met 8% tot EUR 1.990 (1.836) miljoen. Hogere pensioen
lasten, reguliere loonsverhogingen en hogere kosten voor de inhuur
van extern personeel zijn de belangrijkste oorzaken van de stijging.
Het aantal interne fte's nam in het verslagjaar marginaal af tot 28.909.
De overige bedrijfslasten daalden met EUR 173 miljoen tot EUR 1.745
miljoen. Dit is een daling van 9% en die onder meer ontstaat door lagere
doorbelaste kosten vanuit Rabobank Nederland en door lagere
afschrijvingen.
De efficiencyratio (totale bedrijfslasten/totale baten) verbeterde in het
verslagjaar 68,8% (72,6%).
Risicokosten omlaag
De post waardeveranderingen nam met EUR 72 miljoen af tot EUR 175
miljoen. De dotatie in procenten van de gemiddelde risicogewogen
posten bedroeg 14 basispunten. Dit is 7 basispunten lager dan in 2004
en reflecteert de verbeterde kredietportefeuille die voor het grootste deel
uit particuliere financieringen bestaat.
Het bedrijfsresultaat voor belastingen nam met 30% toe tot EUR 1.521
(1.172) miljoen. Indien gecorrigeerd wordt voor de hiervoor genoemde
incidentele resultaten, dan resteert een stijging van 13%.
Ambities en vooruitzichten 2006
Voor 2006 is klanttevredenheid een belangrijk speerpunt. De lokale
Rabobanken zullen laten zien dat de hoge kwaliteit van de dienstverle
ning gehandhaafd blijft, ondanks de schaalvergroting via onderlinge
fusies. Het aantal klantcontactpunten zal immers blijven groeien en de
mogelijkheden voor virtueel bankieren zullen eveneens worden uitge
breid. Ook de servicegerichtheid zal verder toenemen, vooral door goed
te luisteren naar de klant en advies te geven op de momenten die voor
de klant belangrijk zijn. De lokale Rabobanken willen daarnaast hun
dominante marktaandelen vasthouden en zo mogelijk uitbreiden en
voorts hun positie aan de bovenkant van de particuliere en zakelijke
markt en in de grote steden versterken. Voor 2006 is de verwachting dat
de rentemarge verder zal afkalven. De baten, die voor het grootste deel
uit renteresultaat bestaan, zullen daardoor onder druk komen te staan.
Voor meer informatie
www.rabobankgroep.nl en www.obvion.nl
Resultaten
2005
2004
Mutatie
Rente
4.176
3.949
6%
Provisie
1.205
1.156
4%
Overige baten
50
68
-26%
Totale baten
5.431
5.173
5%
Personeelskosten
1.990
1.836
8%
Overige bedrijfslasten
1.745
1.918
-9%
Totale bedrijfslasten
3.735
3.754
-1%
Brutoresultaat
1.696
1.419
20%
Waardeveranderingen
175
247
-29%
Bedrijfsresultaat vóór belastingen
1.521
1.172
30%
Nettowinst
1.024
757
35%
Risicokosten basispunten)
14
21
-33%
Balansgegevens miliarden euro's)
31-dec-05
31-dec-04
Balanstotaal
219,8
201,5
9%
Kredietverlening private sector
200,7
183,6
9%
Spaargeld
77,7
71,9
8%
Totaal gewogen posten
132,8
124,9
6%
Aantal fte's
28.909
28.970
0%
Marktaandelen
Hypotheken
23%
25%
Agrarische sector
83%
84%
Handel, Industrie en Dienstverlening
38%
40%
Sparen
39%
39%
