Valutatermijntransacties verband houdende met opgenomen en uitgezette
gelden worden gewaardeerd tegen de contante koers per balansdatum.
Resultaten uit hoofde van deze transacties worden verantwoord onder
interest in verhouding tot het verstreken deel van de looptijd.
De overige valutatermijntransacties worden gewaardeerd tegen de op
balansdatum geldende marktnotering voor de resterende looptijd. De al
dan niet gerealiseerde valutakoersverschillen worden opgenomen onder
andere baten.
Effecten en syndicaten
Beleggings- De obligaties zijn gewaardeerd tegen aflossingswaarde.
portefeuille Het verschil met de verkrijgingswaarde wordt in de balans verantwoord
onder debiteuren of crediteuren en in evenredigheid aan de looptijd onder
interest in de winst- en verliesrekening verwerkt.
Genoteerde aandelen zijn gewaardeerd tegen de beurskoers ultimo
boekjaar en incourante aandelen tegen de geschatte opbrengstwaarde.
De hieruit voortvloeiende niet gerealiseerde waardeverschillen worden,
rekening houdend met belastinglatenties, gemuteerd op de reserve koers
verschillen effecten. Gerealiseerde koersverschillen worden in de winst- en
verliesrekening opgenomen onder andere baten.
Handelsportefeuille De handelsportefeuille is gewaardeerd tegen de laatst bekende koersen
ultimo boekjaar. De waarderingsverschillen terzake van de handels
portefeuille worden onder andere baten verantwoord.
Opties
Opties zijn gewaardeerd tegen de laatst bekende beurskoers per
balansdatum.
Certificates of Voor zover certificates of deposit, commercial paper en euronotes zijn te
deposit, commercial beschouwen als kredietverlening, vindt waardering plaats tegen nominale
paper en euronotes waarde. Voor zover geen kredietverlening komt de waardering overeen met
die van obligaties.
Deelnemingen
De deelnemingen zijn gewaardeerd tegen netto vermogenswaarde aan de
hand van de meest recente gegevens, tenzij de aan de deelneming
verbonden risico's, de rentabiliteit of de mate van invloed op het beleid tot
een lagere waardering aanleiding geven.
Het aandeel in de resultaten van de minderheidsdeelnemingen wordt in de
winst- en verliesrekening opgenomen onder andere baten.
Een bedrag gelijk aan de wijziging in de waarde van de deelnemingen op
grond van het resultaat van en het dividend uit de deelnemingen wordt via
de winstbestemming gemuteerd op de reserve niet uitgekeerde resultaten
deelnemingen.
Er is geen rekening gehouden met eventuele belastingen op toekomstige
dividenden.
Participaties zijn gewaardeerd tegen verkrijgingsprijs of lagere
marktwaarde.
Goodwill, zijnde het verschil tussen de verwervingsprijs en de netto
vermogenswaarde van deelnemingen, wordt in maximaal vijf jaar ten laste
van de winst- en verliesrekening (andere lasten) afgeschreven. Het nog niet
afgeschreven gedeelte van de goodwill is opgenomen onder debiteuren.
Onroerende goederen en inventaris
Onroerende De bankgebouwen zijn gewaardeerd tegen actuele waarde, afgeleid uit de
goederen voor vervangingswaarde op basis van continuïteit en functionaliteit,
eigen gebruik Deze vervangingswaarde wordt verkregen door middel van periodieke
taxaties, zodanig dat elk gebouw ten minste een keer in de tien jaar wordt
getaxeerd. Voor de in het boekjaar niet getaxeerde panden wordt de
actuele waarde aangepast met behulp van bouwindexcijfers.
50
De verandering in de waarde, welke het gevolg is van deze waarderings
grondslag, wordt ten gunste respectievelijk ten laste van de
herwaarderingsreserve gebracht, rekening houdend met belastinglatenties.
Op de actuele waarde zijn afschrijvingen toegepast volgens de lineaire
methode, gebaseerd op een verwachte levensduur van maximaal 33Y3 jaar.
Bankgebouwen in aanbouw zijn opgenomen tegen de uitgaafprijs.
Tijdens de bouw wordt niet afgeschreven.
Indien het voornemen bestaat om bepaalde panden te verkopen, worden
deze gewaardeerd tegen de getaxeerde opbrengstwaarde onder aftrek van
te maken kosten.
Afkoopsommen van in erfpacht verkregen gronden worden in maximaal
33 V3 jaar afgeschreven.
Onroerende De niet-bedrijfsgebonden gebouwen zijn gewaardeerd tegen actuele
goederen niet voor waarde. Actuele waarde betreft de waarde waartegen bestens kan worden
eigen gebruik verkocht onder aftrek van te maken kosten; deze wordt verkregen door
middel van taxaties. Voor de in het boekjaar niet getaxeerde panden wordt
de actuele waarde aangepast met behulp van bouwindexcijfers.
Hierop zijn afschrijvingen toegepast volgens de lineaire methode,
gebaseerd op een verwachte levensduur van maximaal 33 Vs jaar.
Onroerende goederen verkregen uit de afwikkeling van vorderingen zijn
opgenomen tegen de verkrijgingsprijs of, indien lager, de waarde waar
tegen bestens kan worden verkocht onder aftrek van te maken kosten.
Onderhanden bouwprojecten worden verantwoord tegen vervaardigings-
prijs of, indien lager, de waarde waartegen bestens kan worden verkocht
onder aftrek van te maken kosten.
Ontvangen koopsommen worden hierop in mindering gebracht.
Inventaris De inventaris is gewaardeerd tegen uitgaafprijs onder toepassing van
jaarlijkse lineaire afschrijvingen afhankelijk van de geschatte levensduur
De WIR-premie wordt in mindering gebracht op de investeringen en naar
gelang de afschrijvingstermijnen pro rata parte ten gunste van het
resultaat gebracht.
Voorziening algemene bedrijfsrisico's
Deze voorziening, welke is opgenomen onder crediteuren, heeft betrekking
op het algemene risico dat rechtstreeks of door deelnemingen wordt
gelopen uit hoofde van kredietverlening en het overige actieve bankbedrijf.
Jaarlijks wordt ten laste van de winst- en verliesrekening aan deze
voorziening een bedrag toegevoegd. Bij het vaststellen van deze
toevoeging wordt rekening gehouden met de omvang en samenstelling
van de kredietportefeuille en met de aard van de overige bankactiviteiten.
Voorziening voor latente belastingverplichtingen
Deze voorziening is eveneens opgenomen onder crediteuren en heeft
betrekking op de uitgestelde belastingverplichtingen ten gevolge van
waarderingsverschillen.
Berekening van deze voorziening heeft plaatsgevonden tegen contante
waarde.
Regeling pensioenen en Vrijwillig Vervroegd Uittreden
Het pensioenreglement is gebaseerd op het eindloonsysteem met
levensjarenbeginsel. Het arbeidsongeschiktheids-pensioenreglement
voorziet in een uitkering bij arbeidsongeschiktheid in de zin van de WAO
en geeft een aanvulling op de WAO/AAW-uitkeringen.
Deze verplichtingen zijn verzekerd door onderbrenging bij een
afzonderlijke stichting, te weten Stichting Pensioenfonds Rabobank-
organisatie, op basis van een koopsommenstelsel.
51
