deze ondernemingen. Goodwill, zijnde het verschil tussen de verkrijgingsprijs en de
netto-vermogenswaarde, wordt geactiveerd en lineair afgeschreven op basis van de verwachte
economische levensduur. Dividend wordt in mindering gebracht op de waarde van de deelneming
in het jaar van ontvangst. Overige deelnemingen worden gewaardeerd tegen actuele waarde,
dan wel lagere realiseerbare waarde.
ONROERENDE ZAKEN EN
BEDRIJFSMIDDELEN
Onroerende zaken in eigen gebruik worden gewaardeerd tegen actuele waarde, afgeleid van de
vervangingswaarde op basis van continuïteit en functionaliteit. Deze waarde wordt bepaald op basis
van een zodanige, geregeld roulerende taxatie, dat in een periode van tien jaar alle gebouwen
tenminste eenmaal zijn getaxeerd door een externe taxateur. Waarderingsaanpassingen uit hoofde
van taxaties worden onder aftrek van de contante waarde van de latente belastingen ten gunste of
ten laste van een herwaarderingsreserve gebracht. De jaarlijkse lineaire afschrijvingen geschieden
op basis van de actuele waarde, rekening houdende met de geschatte economische levensduur en
eventuele restwaarde.
Onroerende zaken niet in eigen gebruik worden gewaardeerd tegen opbrengstwaarde bij willige
verkoop, met uitzondering van in aanbouw zijnde panden, die voor de bestede kosten worden
opgenomen.
De bedrijfsmiddelen zijn gewaardeerd tegen verkrijgingsprijs onder toepassing van jaarlijkse
lineaire afschrijvingen afhankelijk van de geschatte levensduur.
VOORZIENINGEN
De in de Voorziening voor pensioenen en VUT begrepen verplichtingen betreffende de regeling
inzake vrijwillig vervroegde uittreding (VUT) zijn berekend met inachtneming van deelnamekans en
sterfterisico en contant gemaakt tegen een rekenrente van 4% (2003:4%).
Met uitzondering van de Voorziening voor latente belastingverplichtingen worden voorzieningen
opgenomen tegen de nominale waarde.
WETTELIJKE RESERVE NIET-
UITGEKEERDE WINST DEELNEMINGEN
Een wettelijke reserve wordt gevormd voor winsten van deelnemingen welke niet worden
uitgekeerd.
BATEN
De rentebaten en rentelasten worden verantwoord in het boekjaar waar zij betrekking op hebben.
Renteresultaten op off-balance-sheet-instrumenten die dienen om de eigen positie van de bank af
te dekken worden overeenkomstig de gehedgde positie verantwoord. De provisiebaten en
provisieiasten worden ten gunste gebracht van het boekjaar waar zij betrekking op hebben.
LASTEN
De personeels- en andere beheerskosten worden toegerekend aan het boekjaar waar zij betrekking
op hebben.
BELASTINGEN
Bij de bepaling van de belastingdruk wordt rekening gehouden met alle tijdelijke en permanente
verschillen tussen het commerciële en fiscale resultaat. Belastingverplichtingen die in de toekomst
kunnen ontstaan in verband met tijdelijke verschillen tussen fiscale en commerciële waardering
worden opgenomen in de Voorziening voor latente belastingverplichtingen. Latente belastingclaims
worden in de balans opgenomen, mits er voldoende zekerheid bestaat voor toekomstige
verrekening. De latente belastingen betreffende onroerende zaken worden gewaardeerd tegen de
contante waarde waarbij een rentepercentage is gehanteerd van 5% en een gemiddelde looptijd van
12,5 jaar- De overige latente belastingen worden opgenomen tegen het nominale tarief.
42
