29
en, rekening houdende met de gewogen ge
middelde looptijd van de beleggingsportefeuil
le, in de winst- en verliesrekening als rente,
naar gelang van toepassing positief dan wel
negatief, volgtijdelijk verantwoord. Indien
voornoemde resultaatverwerking er toe leidt
dat per saldo meer rentelasten worden geacti
veerd dan rentebaten worden gepassiveerd,
wordt het meerdere direct als rentelast in de
winst- en verliesrekening opgenomen.
De handelsportefeuille rentedragende waar
depapieren omvat alle rentedragende waarde
papieren die verhandelbaar zijn, en niet tot de
vaste activa behoren en worden aangehouden
om op korte termijn een transactieresultaat
mee te behalen. Rentedragende waardepapie
ren die tot de handelsportefeuille behoren wor
den gewaardeerd tegen marktwaarde. De re
sultaten uit dezen hoofde worden in de winst
en verliesrekening gerubriceerd onder Resul
taat uit financiële transacties.
Aandelen
De beleggingsportefeuille Aandelen omvat alle
aandelen die tot de vaste activa behoren en be
leidsmatig bestemd zijn om als een belegging
te worden aangehouden. Aandelen die tot de
beleggingsportefeuille behoren, worden ge
waardeerd tegen marktwaarde. Alle koersmu-
taties op deze aandelen worden over een her-
waarderingsreserve' geleid. Voorzover deze
herwaarderingsreserve onvoldoende is om ne
gatieve koersmutaties op te vangen, worden
deze koersmutaties ten laste van de winst- en
verliesrekening gebracht.
De handelsportefeuille aandelen omvat alle
aandelen die verhandelbaar zijn, en niet tot de
vaste activa behoren en worden aangehouden
om op korte termijn een transactieresultaat
mee te behalen. Aandelen die tot de handels
portefeuille behoren worden gewaardeerd te
gen marktwaarde. Niet-genoteerde aandelen
worden gewaardeerd tegen de geschatte op-
brengstwaarde. De resultaten uit dezen hoofde
worden in de winst- en verliesrekening gerubri
ceerd in de post Resultaat uit financiële trans
acties.
Deelnemingen
Deelnemingen waarin direct of indirect invloed
van betekenis wordt uitgeoefend op het zake
lijke en financiële beleid worden gewaardeerd
tegen netto-vermogenswaarde zoveel moge
lijk berekend volgens de grondslagen van deze
jaarrekening, aan de hand van de meest recen
te gegevens van deze ondernemingen. Good
will, zijnde het verschil tussen de verkrijgings-
prijs en de netto-vermogenswaarde, wordt in
het jaar van verwerving in het eigen vermogen
verwerkt. Dividend wordt in mindering ge
bracht op de waarde van de deelneming in het
jaar van ontvangst.
Onroerende zaken en bedrijfsmiddelen
Onroerende zaken in eigen gebruik worden ge
waardeerd tegen actuele waarde, afgeleid van
de vervangingswaarde op basis van continuï
teit en functionaliteit. Deze waarde wordt be
paald op basis van een zodanige, geregeld
roulerende taxatie, dat in een periode van tien
jaar alle gebouwen ten minste eenmaal zijn ge
taxeerd door een externe taxateur. Waarde-
ringsaanpassingen uit hoofde van taxaties
worden onder aftrek van de contante waarde
van de latente belastingen ten gunste of ten
laste van een herwaarderingsreserve ge
bracht. De afschrijvingen geschieden op basis
van de actuele waarde, rekening houdende
met de geschatte economische levensduur en
eventuele restwaarde.
Onroerende zaken niet in eigen gebruik wor
den gewaardeerd tegen opbrengstwaarde bij
willige verkoop, met uitzondering van in aan
bouw zijnde panden, die voor de bestede kos
ten worden opgenomen.
Friesland Bank Jaarverslag 1995
